Маржинальная торговля, ч1. Основы

[crypmike]

Всем привет! Я решил написать небольшой цикл статей о маржинальной торговле, где я опишу как саму торговлю, так и на каких биржах как выглядит этот процесс.
Это первая и самая базовая часть цикла.

Для трейдеров с ограниченным количеством ресурсов (в нашем случае крипты), существует возможность маржинальной торговли, чтобы добавить дополнительный рычаг к инвестициям. Это позволяет использовать средства для торговли, даже не владея ими. Маржинальная торговля не рекомендуется для новичков, так как она имеет очень высокий риск.

Что такое Маржинальная торговля?
Маржинальная торговля позволяет трейдеру открыть позицию с плечом. Что это значит? Например, мы открыли маржинальную позицию с плечом 2:1 (или 2x). Вы как бы преумножили вкладываемые в сделку средства в 2 раза. Соответственно, прибыль, ровно как и убыток, вырасла в 2 раза.
Маржинальная торговля возможна благодаря кредитованию. Кредиторы за определённый небольшой одалживают средства трейдерам, чтобы те могли инвестировать в большее количество монет. На некоторых биржах, например, на Poloniex, в роли кредиторов выступают пользователи, а на других биржах — сама биржа. Так, на Poloniex любой из нас может одолжить свои монеты и получить выгоду от процентов по займу. В этот момент монета не доступна для торгов.

Цена и риски
Как упоминалось выше, стоимость маржинальной позиции включает в себя оплату процентов за одолженные монеты и комиссию биржи за открытие позиции. Поскольку шанс заработать больше увеличивается, так и риск потерять тоже больше. Максимум, который мы можем потерять, — это сумма, которую мы вложили, чтобы открыть позицию. Этот уровень называется ликвидационной стоимостью (liquidation value). Ликвидационная стоимость — это значение, при котором биржа автоматически закрывает нашу позицию, чтобы мы не потеряли заемных денег, а только наши собственные деньги.
Пример: если мы говорим об обычной торговле, плечо будет 1:1, и ликвидация позиции произойдёт, когда позиция достигает нуля. Что же происходит при увеличенном плече? К примеру, цена биткойна составляет $7000, мы купили один 1 BTC с плечом 2:1. Стоимость нашей позиции составляет $7000, кроме того, мы заимствовали еще $7000. Ликвидационная стоимость нашей позиции составит чуть более $3500, потому что на этом уровне мы теряем свои $7000 + все часть идет на уплату комиссий. Маржинальная торговля также может быть против рынка, мы также можем использовать короткие позиции (шорт) с плечом.

Советы
Управление рисками — при маржинальной торговле особенно важно, чтобы были четкие правила управления рисками, остерегайтесь чрезмерной жадности. Учитывайте сумму, которой вы готовы рискнуть, и будьте на 100% готовы её потерять. Определите четкие уровни закрытия позиции, снятия прибыли и стоп-лосса.

Следите внимательно — вся крипта считаются активами с чрезмерной волатильностью. Маржинальная торговля криптовалютами удваивает риск. Поэтому постарайтесь торговать в краткосрок. К тому же, хоть проценты за одалживание средств и не значительны, на долгосрочный позиции они могут сожрать значительный процент от сделки.

Экстремальные движения — торговля криптовалютами иногда имеет очень сильные колебания, которые происходят в обоих направлениях ("Всплески", "Сквизы"). Риск заключается в том, что при таком всплеске наша позиция может достигнуть уровня принудительно закрытия сделки. Особенно это касается позиций с большим плечом. Зато, если всплеск цены положительный — вы можете этим воспользоваться и попытаться установить цели на закрытие позиций, надеясь, что цена достигнет их, и, оставив вам приличную прибыль, а затем вернется к предыдущей цене.

Биржи, где доступен маржинальный трейдинг
Сейчас маржинальная торговля доступна на многих биржах. На первый план здесь выходит безопасность средств. Хотя взломов крупных бирж давненько не было, лучше всё-таки минимизировать количество монет, которые вы держите на биржах.
Маржинальная торговля позволяет нам держать меньше монет на биржевом счете. Например, если наш портфель состоит из 1 BTC, и мы хотим застраховаться от снижения цены Биткойна. Мы можем, к примеру, открыть шорт с плечом 10X на сумму, эквивалентную 40% нашего портфеля. Чтобы открыть позицию, требуется всего лишь одна десятая её часть (тк плечо 10X). В итоге, нам потребуется всего лишь 0,04 BTC (1*0,4*0,1).

• Bitmex получила хорошую репутацию и известность за короткое время, и многие используют ее часто. Биржа предлагает плечи до 100X. Интерфейс удобный и хорошо работает поддержка.
• Plus500 это международная полностью регулируемая компания, что и является ее главным преимуществом. Трейдер с аккаунтом Plus500 может торговать контрактами на Forex, акции, сырье, опционы и индексы. Маржинальная торговля доступна для BTC и таких альтов, как ETH, XRP, EOS, BCH, LTC и др. Доступное плечо 2x.
• Bitfinex — Доступны плечи до 3.3X
• Poloniex — доступное плечо 2.5X
• Kraken — Доступны плечи до 5X
• CEX.IO — Поддерживаются пары BTC/USD, BTC/EUR и ETH/BTC. Доступные плечи 2Х и 3X
• Huobi — Поддерживаются валюты BTC, ETH, BCH, XRP, LTC, DASH, EOS, ETC, OMG, ZEC, QTUM, HSR. Доступны плечи до 5X

Мой пост про торговлю с плечом на Poloniex https://bitcointalk.org/index.php?topic=4641951

-

Другие мои посты о маржинальной торговле:

Маржинальная торговля, ч2. Торговля на Poloniex — https://bitcointalk.org/index.php?topic=4641951%0A

Маржинальная торговля на Bitmex — https://bitcointalk.org/index.php?topic=4911481.%20%0A

Как работают плечи на BitMEX — https://bitcointalk.org/index.php?topic=5033937

-

Если понравился пост, жми +мерит. Мой телеграм-канал https://t.me/crypmike

[leshak]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

[crypmike]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

Опытом торговли? Каким? Он ничем не отличается от обычной торговли, кроме рисков (по крайней мере, на тех биржах, что я успел изучить)

[Blockchain.Artificial]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

Опытом торговли? Каким? Он ничем не отличается от обычной торговли, кроме рисков (по крайней мере, на тех биржах, что я успел изучить)

Очень отличается тем, что при маржинальной торговле существует очень большой риск, при локальных "всплесках" цены, конфискации залога биржей. Я так на форексе на маржинальной торговле потерял весь депозит.

И биржу не волнует, что такой "всплеск" был локальным с малыми объёмами. Так биржи и стригут "маржинальных хомяков".

[Xandrell]

Кто бы что не говорил, а маржинальная торговля подходит больше все таки для опытных трейдеров. Риски тут значительно выше и вероятность слить весь свой депозит гораздо больше и быстрее. Хотя и заработки тут значительно выше. Чем больше риск---тем больше заработок или слив.

[Akond]

Если кредитором выступает сама биржа, то какой ей смысл, чтобы вы у неё выигрывали, она же видит все ордера. На мой взгляд, это то же самое, что пытаться обыграть казино.

[eastpk]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

наоборот, профессионалы в основном не используют. А вот новички на них катаются регулярно, на чём и обжигаются

[crypmike]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

наоборот, профессионалы в основном не используют. А вот новички на них катаются регулярно, на чём и обжигаются

Ну, профессионалы как раз ее и используют
Все зависит от стиля трейдинга
Если он агрессивный, то маржин самое то

[leshak]

Если кредитором выступает сама биржа, то какой ей смысл, чтобы вы у неё выигрывали, она же видит все ордера. На мой взгляд, это то же самое, что пытаться обыграть казино.

Достойный комментарий. Биржа имеет всю информацию, при чём не только на своей площадке, а ещё и с других бирж, которые состоят в конгломерате. Обыграть центральное ядро ИИ биржи, это как пытаться остановить поезд голыми руками, но есть исключения, и вот о них, нужно говорить в этой ветке. Например, многие не понимают, что маржинальную позицию можно сделать динамической и двигаться вместе с рынком, а не смотреть как тает депозит. Тоесть торгуя, как на спот, частью депозита. Получая прибыль, для уплаты комиссий для бирж, и понижая свою точку входа. В маржинальной торговле можно работать с хорошей потдержкой и разумными плечами.
Но помните, вы играете против биржи, в открытую, она знает ваши карты. Это не спот, когда вы купили, вывели на холодный кошелёк и о вас след простыл.

[salander007]

Если кредитором выступает сама биржа, то какой ей смысл, чтобы вы у неё выигрывали, она же видит все ордера. На мой взгляд, это то же самое, что пытаться обыграть казино.

Достойный комментарий. Биржа имеет всю информацию, при чём не только на своей площадке, а ещё и с других бирж, которые состоят в конгломерате. Обыграть центральное ядро ИИ биржи, это как пытаться остановить поезд голыми руками, но есть исключения, и вот о них, нужно говорить в этой ветке. Например, многие не понимают, что маржинальную позицию можно сделать динамической и двигаться вместе с рынком, а не смотреть как тает депозит. Тоесть торгуя, как на спот, частью депозита. Получая прибыль, для уплаты комиссий для бирж, и понижая свою точку входа. В маржинальной торговле можно работать с хорошей потдержкой и разумными плечами.
Но помните, вы играете против биржи, в открытую, она знает ваши карты. Это не спот, когда вы купили, вывели на холодный кошелёк и о вас след простыл.

Не скажу насчет крипты, но на классической бирже вы не торгуете против биржи и она зарабатывает только на комиссии. Ей по барабану выиграли вы или проиграли. Да есть мелкие конторки которые называют *кухнями*. Они действуют по принципу казино и ваш выигрыш это их потеря, они используют разные нечестные способы отъема денег у клиентов. но их не так много и со временем они отмирают.

[HuHulk]

Я не достаточно опытный трейдер, чтобы использоваить маржинальную торговлю, не рискую пока. Но ТС спасибо за такое подробное разъяснение.

[bratuha]

Т.е я покупаю 1 биток с плечом x2, выходит 2 битка в моём пользовании, закупаю альтов, удваиваю сумму в 4 битка, какой процент идёт брокеру? А если кошелёе падает до 1 битка, брокер забирает весь мой кошелёк?

[crypmike]

Т.е я покупаю 1 биток с плечом x2, выходит 2 битка в моём пользовании, закупаю альтов, удваиваю сумму в 4 битка, какой процент идёт брокеру? А если кошелёе падает до 1 битка, брокер забирает весь мой кошелёк?

Нет, вы не можете закупить на одолженные средства альтов
Вы вложили условно 1 BTC, в плечом 2 это будеи 2 биткоина
Скажем, их цена на момент покупки 6400 и продали 2 по цене 6500. Разница в карман
Вы получили 200$ вмесо 100$.
Комиссии разные на разных биржах но не большие
Например пост про Poloniex https://bitcointalk.org/index.php?topic=4641951

[yla1974]

Если кредитором выступает сама биржа, то какой ей смысл, чтобы вы у неё выигрывали, она же видит все ордера. На мой взгляд, это то же самое, что пытаться обыграть казино.

Достойный комментарий. Биржа имеет всю информацию, при чём не только на своей площадке, а ещё и с других бирж, которые состоят в конгломерате. Обыграть центральное ядро ИИ биржи, это как пытаться остановить поезд голыми руками, но есть исключения, и вот о них, нужно говорить в этой ветке. Например, многие не понимают, что маржинальную позицию можно сделать динамической и двигаться вместе с рынком, а не смотреть как тает депозит. Тоесть торгуя, как на спот, частью депозита. Получая прибыль, для уплаты комиссий для бирж, и понижая свою точку входа. В маржинальной торговле можно работать с хорошей потдержкой и разумными плечами.
Но помните, вы играете против биржи, в открытую, она знает ваши карты. Это не спот, когда вы купили, вывели на холодный кошелёк и о вас след простыл.

Не скажу насчет крипты, но на классической бирже вы не торгуете против биржи и она зарабатывает только на комиссии. Ей по барабану выиграли вы или проиграли. Да есть мелкие конторки которые называют *кухнями*. Они действуют по принципу казино и ваш выигрыш это их потеря, они используют разные нечестные способы отъема денег у клиентов. но их не так много и со временем они отмирают.

Вы правы. Но если учесть, что большинство криптобирж в серой зоне, а главный манипулятор Битфинекс, ещё и Фиат карманный имеет, то манипулятивность крипторынка неизбежно прибыльна. Поэтому соглашусь, с выше высказанным  господином.

[dhaemp64]

Не беру плечи больше 2х, потому что крипта слишком непредсказуема и можно реально потерять большую часть депо.

[leshak]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

Опытом торговли? Каким? Он ничем не отличается от обычной торговли, кроме рисков (по крайней мере, на тех биржах, что я успел изучить)

Опыт торговли, это то, что ни где купишь. Например, что делать если вы в позиции Лонг с плечом х2,5 на Полониекс, и случается ДАО? Цена не падает, она просто рушиться. Большинство сразу кроет убыток и теряет деньги. Опытный трейдер имеет несколько вариантов действий. 1. Перевернуться в шорт всей позицией, что бы отбить убыток. 2. Продать большую часть позиции, но не крыть её полностью, а откупить ниже, сдвинув точку входа, так же для уплаты комиссии по лендинг. Большинство, торгует маржинальные позиции как на спот, в этом и ошибка. Маржинальная торговля более гибкая, и при условии, что вы понимаете, все за и против, это отличный инструмент, из которого, вас смогут вынести из позиции, только если вы допустите грубую ошибку. Да этот инструмент платный, да к нему нужны знания, да легко допустить ошибку. Помните это господа.

[GamesAr]

На маржинальной торговле можно значительно больше заработать, чем на торговле на обычной бирже, но можно и слить намного больше и быстрей. Нужно изучать основы технического анализа, оптимизировать торговые стратегии, постоянно работать над психологией и дисциплиной.

[James678]

Статья огонь! Многие новички не слышали про маржинальную торговлю и на самом деле это хорошо для них же. На бирже окекс так же есть маржиналка,я там фьючами торгую. 20- макс плечо. Если без фьючей,то 3x плечо на биток,эфир, бикэш,с комиссией. Хотя когда начинал там,комиссии не было,может для новичков такие условия,для привлечения клиентов или акция была

[tatnM]

Статья огонь! Многие новички не слышали про маржинальную торговлю и на самом деле это хорошо для них же. На бирже окекс так же есть маржиналка,я там фьючами торгую. 20- макс плечо. Если без фьючей,то 3x плечо на биток,эфир, бикэш,с комиссией. Хотя когда начинал там,комиссии не было,может для новичков такие условия,для привлечения клиентов или акция была

Да маржиналка для крипты это же вообще очень быстрый слив, все мы знаем как крипта может летать, здесь не одна пара форекс не сравниться. Новичкам вообще в нее лезь нельзя, если торговать то только со стопами!

[Xenthol]

Отличная тема, жаль, что нет ни кого, кто бы делился опытом торговли, а то учебники все читать умеют.
Маржинальная торговля, это инструмент для профессионалов. Почему? Если вы не умеете водить автомобиль, вам же не приходит в голову взять в аренду Феррари, что бы покататься? Если вы в здравом уме, тогда должны понимать абсурдность идеи прокатится за чей то счёт. Торговать чужими средствами, а маржинальная торговля, это и есть, требует знаний. Не советую маржинальную торговлю тем, кто торгует менее 2 лет на рынке.

Маржинальная торговля это инструмент не для профессионалов, а для людей которые хотят по быстрому слить деньги