Bandarmologi: Pelacakan dan Analisis Transaksi Whales Sederhana

[mu_enrico]

Setelah serangkaian thread bandarmologi yang ane buat, baik di forum ini maupun forum sebelah. Kali ini ane akan mengajarkan cara melacak transaksi whales dengan alert yang bisa dikustom sendiri sesuai dengan selera masing-masing.

Prolog - Apa yang sebaiknya dilacak?
Tentu dalam aliran bandarmologi transaksi yang dilacak adalah transaksi dari whales atau bandar. Siapa sajakah whales tsb?


Sumur: https://intel.arkm.com/tags/whale?params=bitcoin

Terlihat bahwa Coinbase, Blackrock, dan MicroStrategy bisa dikatakan sebagai top-3 bandar yang memiliki jumlah BTC terbesar. Maka dari itu entitas inilah yang menjadi prioritas pelacakan. Idenya adalah dengan melacak transaksi whales ini kita bisa melihat apakah mereka sedang siap-siap jualan, ataukah habis menyerok koin. Lebih OK sih dilacak semuanya, namun ada keterbatasan jumlah alert yaitu 100x per bulan karena gratisan (dijelaskan berikutnya)

Bagaimana cara melacak transaksi?
Ada banyak website yang memungkinkan adanya alert transaksi keluar masuk, namun masalahnya kita juga harus tahu dan menginput address-address tsb secara manual. Nah, paling mudah adalah menggunakan website arkham intelligence https://intel.arkm.com/

Nanti kalau ingin buat alert tinggal daftar saja gratis meskipun ada keterbatasan kuota, lalu menuju ke https://intel.arkm.com/alerts untuk membuatnya.

Setelah mendapat alert lalu bagaimana cara membacanya?
Nah setelah mendapat alert langsung saja ke web tsb untuk menganalisis secara sederhana.

Misalnya:

Sumur: https://intel.arkm.com/explorer/entity/blackrock

Terlihat kalau ada akumulasi Blackrock dari Coinbase, ya artinya mereka beli dari Coinbase sehingga ada sinyal positif terkait pergerakan harga. Sebaliknya kalau transfer dari Blackrock ke Coinbase, artinya mereka mau jualan di Coinbase sehingga ada sinyal negatif terkait pergerakan harga.

Nah sayangnya ada kekurangan dari model pelacakan sederhana ini karena alert terbatas 100x sebulan (gratisan), maka kita sulit mendeteksi transaksi yang kecil-kecil karena kuota abis cepat kalau tidak diset fokus ke transaksi besar. Namun ketika bandar "terpaksa" transaksi besar, kita akan tahu.

Menggunakan historical chart untuk melihat trend bandar
Karena metode sebelumnya adalah untuk meramal harga secara real time, yang ini menggunakan cara tebak gambar berhadiah.
Kalau dilihat dari grafik:

Terlihat kalau pada bulan November trennya adalah bandar jualan Bitcoin yang tercermin dari stok koin yang mereka miliki.

[mu_enrico]

Ada yang penasaran apa yang terjadi seminggu terakhir? Kenapa harga dump?
Berikut analisis bandarmologi.

Kita ambil dua contoh bandar besar, yaitu Blackrock dan Grayscale.

1. Blackrock (https://intel.arkm.com/explorer/entity/blackrock)



Pada grafik terlihat penurunan jumlah BTC pada dompet Blackrock. Tadinya dia sudah bergerak naik seperti ingin akumulasi, tapi kemudian turun lagi di Feb. Terlihat juga pada gambar kedua tabel counterparty, Blackrock mengirimkan transaksi ke Coinbase dalam jumlah besar. Ini indikasi penjualan.

2. Grayscale (https://intel.arkm.com/explorer/entity/grayscale)



Pada grafik terlihat penurunan jumlah BTC pada dompet Grayscale. Penurunan terlihat konsisten dari 2025 sampai kemudian turun terlihat seperti anak tangga. Terlihat juga pada gambar kedua tabel counterparty, Grayscale mengirimkan transaksi ke Coinbase dalam jumlah besar. Ini indikasi penjualan. Meskipun jumlahnya tidak sebesar Blackrock.

Ketika bandar bergerak sudah sewajarnya kalau pihak lain ikut-ikutan yang membuat harga turun parah.

Disclaimer: analisis bandarmologi ini bukan fakta, namun hanya teori yang berusaha menjelaskan fenomena pasar. DYOR & DWYOR.

[taufik123]

Ketika bandar bergerak sudah sewajarnya kalau pihak lain ikut-ikutan yang membuat harga turun parah.

Disclaimer: analisis bandarmologi ini bukan fakta, namun hanya teori yang berusaha menjelaskan fenomena pasar. DYOR & DWYOR.

Pihak lain seperti kita pedagang retail yang diantaranya bakal panik dan mulai jualan juga,
Padahal Whale sudah mau ambil untung dan itu sudah seharusnya terjadi, tidak ada yang bisa mengontrol.
Mengikuti pergerakan Whale itu sudah paling tepat, Whale mulai buy, kita juga Buy, Whales jual kita juga jual.
Sesederhana itu, tapi secara praktek memang gak akan mudah, mereka sudah punya modal jutaan hingga milyaran dolar.

Selain itu Seperti Prusahaan Startegy juga mulai jualan lebih awal dan juga jadi alasan kenapa Bitcoin juga terus turun.

Strategy (Prev. MicroStrategy): https://intel.arkm.com/explorer/entity/microstrategy

[Uruhara]

Saya belum coba pakai arkham tetapi kalau dilihat dari data treasuries milik beberapa perusahaan ETF bitcoin memang terlihat mereka sudah lebih banyak jualan dibandingkan akumulasi kembali.
Dan ternyata analisa secara bandarmologi ini bisa jadi cukup efektif juga ya om kalau kitanya rajin-rajin cek histori pergerakan perusahaan besar atau para bandar yang memiliki aset besar yang memang selalu mempengaruhi sentimen dipasar juga dengan pergerakan mereka.

Seperti 3 ETF bitcoin terbesar yang saya lihat juga memang memiliki karakter pergerakan yang sama yaitu sama-sama aktif jualan sejak bulan lalu. Padahal awalnya pasar bergerak naik. Ternyata ketika mereka jualan pasar malah bergerak naik dulu. Dan mungkin setelah mereka selesai jualan malah pasar barulah bergerak turun cukup dalam. Dan disaat terjadi koreksi barulah mereka ada pergerakan pembelian kembali.
Seperti yang saya lihat di salah satu situs ini.¹

1. iShares Bitcoin Trust (Blackrock) Purchase History



2. Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund Purchase History



3. Grayscale Bitcoin Trust Purchase History



------------
Reference:
1. https://bitbo.io/treasuries/

[mu_enrico]

@Uruhara & @taufik123 melihat dari token balance memang bisa tau token yang mereka pegang di "known" address, tapi belum ada indikasi jelas bahwa mereka menjual, bisa jadi hanya memindahkan token di address lain yang masih mereka kendalikan. Kalau mau lebih akurat, agan lihat juga di Arkham tab "TOP COUNTERPARTIES" dan kalau melihat ada OUT ke Coinbase kek Coinbase Prime Deposit (36YZX) - Blackrock - $1.08B ini indikasi penjualan.

Tapi belum tentu langsung dijual, bisa dilanjutkan lagi melacak apakah di Coinbase ada volume jual yang meningkat.

Untuk MSTR belum ada indikasi mereka menjual, karena tidak ada di tab "TOP COUNTERPARTIES" tapi mungkin juga mereka menjual tapi tidak terlacak... Nah inilah yang ane sebut lebih mengerikan karena kalau mereka menjual, akan lebih dump lagi. https://www.reddit.com/r/investing/comments/1qsdx40/at_what_bitcoin_price_would_mstr_start_selling/
Kalau dari diskusi average MSTR di $73K-$76K