Fiz uma simulação de Monte Carlo pra ver onde o preço do Bitcoin poderia estar em 2034 partindo de US$ 81,3 mil, que era o preço de ontem, 28/10, quando fiz a pesquisa. Rodei 10mil simulações para cada premissa de crescimento anual. Sobre o Monte Carlo, é basicamente sortear N vezes cada premissa de crescimento, que vou mostrar mais abaixo, junto de altas e baixas por N anos, podendo ou não usar de base o passado. Pra isso eu usei a
API da Binance pra pegar lá de 2017 até agora.
Sobre as premissas:
Eu coloquei a primeira de "Meta de US$ 1 mi", que representa 37% a.a. Esse valor é basicamente o tempo que o BTC leva para chegar em 1mi. Então, se ele crescer 37% todo ano, em 8 anos ele chega em 1mi. Vendo os gráficos a gente consegue ver que é algo bem palpável, mas tudo depende.
A outra premissa é o crescimento histórico de 2017-2026, que é cerca de 38% a.a. Ou seja, só com essas informações a gente consegue supor que se o crescimento do passado se repetido, logo logo chegamos em 1mi.
O outro é o Ritmo moderado com 15% a.a, cortando por um pouco mais que a metade das primeiras premissas, justamente para reproduzir dificuldades no caminho.
E por último, a premissa baseada no crescimento dos últimos 5 anos que representam 5% a.a que é bem mais realista.
Como esses crescimentos precisam representar um dia exato, eu arredondei alguns valores pra ficar melhor graficamente e de calculo.
Com isso nós temos esses caminhos:
Com isso, chegamos nos números finais:
Meta de US$ 1 mi: US$ 1,00 mi (por obvio)
Histórico: US$ 1,08 mi
Ritmo moderado: US$ 251 mil
Últimos 5 anos: US$ 119 mil
Olhando um detalhamento de cada "caminho" das premissas, vamos ter:
Ou seja, nos cenários menos realistas há +50% de chance de estarmos aposentados daqui a 8 anos. Porém, nos mais realistas estamos em patamares maiores que o de hoje. No cenário de 15% temos uma mediana muito melhor do que a de 5% que se equipara ao atual ATH do BTC que é bem mais realista e plausível de ocorrer se tudo se manter bem.
Outro gráfico que entendi ser bom seria separar em três pontos: sorte, típico e azar. Onde basicamente eu pego UM caminho entre os 10% melhores, 10% piores e um do meio de tudo isso (que é o cenário Típico) de uma determinada premissa. Basicamente seria uma amostragem, em alguns cenários vai reforçar a realidade e em outros vai iludir todos nós. Mas é interessante de se ver e pensar.
Na “Meta de US$ 1 mi”:
Há um caminho onde terminamos em US$ 11,3 mi. Que é um crescimento 139x maior do que o preço atual. Porém com uma queda de 62% (Eu faria esse acordo).
O típico termina em US$ 1,04 mi.
O azar termina em US$ 99 mil, que se equipara aos preços atuais depois de 8 anos. Então, muita coisa teria que dar errado.
Na “Últimos 5 anos”:
A sorte termina em US$ 623 mil com uma queda de 60%
O típico termina em US$ 118 mil.
O azar termina em US$ 22 mil que seria o pior dos piores cenários
E como podemos ver, das simulações candidatas, a "melhor" queda é 62%. Então independente da situação haverá uma queda muito grande para correções.
E algumas ressalvas são de que nenhuma premissa considera o halving. Então, as quedas podem ser ainda maiores, porém os preços podem ser muito maiores. Logo, o caminho de "sorte" se torna até mais palpável. E me baseei nesse mesmo
"estudo" da Bitwise. Porém, eles simplesmente jogaram lá pra cima todas as premissas, justamente por ter interesse direto em "vender" essas premissas. E eles fizeram "apenas" 5mil simulações. Ou seja, temos simulações mais completas e de fato mais realistas.
